Mimo początkowych obaw związanych z nadejściem czwartej fali pandemii w minionym miesiącu koniunktura na warszawskim parkiecie okazała się łaskawa dla posiadaczy akcji. Co istotne, zwyżki objęły swoim zasięgiem szeroki rynek akcji, nie wyłączając spółek z indeksu WIG20, co znalazło odzwierciedlenie w pozytywnych wynikach portfeli fundamentalnych tworzonych przez ekspertów biorących udział w naszej rywalizacji.
Typy na sierpień
Wytypowane przed miesiącem spółki nie zawiodły uczestników naszej gry, wypracowując solidne stopy zwrotu. To zachęciło typujących do realizacji zysków. Ich miejsce zajęły nowe, tańsze i bardziej obiecujące spółki. Szansy na zarobek nasi typujący upatrują m.in. w sektorze bankowym. Największy potencjał upatrują w papierach Alior Banku, który znalazł się aż w trzech portfelach (w tym w dwóch jako nowa spółka). Głównym argumentem przemawiającym na korzyść banku jest zmiana nastawienia rynku do sektora bankowego związana z oczekiwaniami na wcześniejsze podwyżki stóp procentowych w Polsce. Z pozostałych przedstawicieli sektora na celowniku typujących znalazły się także mBank oraz państwowi giganci – PKO BP i Pekao.
Mając na uwadze niepewność związaną z nadchodzącą czwartą falą zachorowań na Covid-19, swoich zwolenników w dalszym ciągu mają spółki, których sytuacja finansowa jest w mniejszym stopniu uzależniona od wahań koniunktury i negatywnego wpływu koronawirusa lub będące beneficjentami szybko zmieniającego się otoczenia (wzrost znaczenia e-commerce i rozrywki domowej). Tym można tłumaczyć utrzymujące się zainteresowanie producentami gier oraz twórcami rozwiązań informatycznych. Ponieważ wiele spółek z tego grona nie należy do tanich, eksperci muszą się sporo natrudzić, by wyłuskać niedocenione perełki z potencjałem do wzrostu kursu. Do takich można zaliczyć Artifex Mundi, które znalazło się w składach dwóch sierpniowych portfeli. Eksperci stawiają na producenta gier, licząc na efekty niedawno wdrożonych nowych funkcjonalności „Unsolved" i poprawę przychodów. – Spółka zanotowała solidny wzrost przychodów w II kwartale br. Pozytywnie oceniamy perspektywy dalszego wzrostu biznesu spółki, który będzie się opierał przede wszystkim na dalszym skalowaniu i poszerzaniu kanałów pozyskiwania klientów aplikacji „Unsolved", która scala część portfolio gier HOPA – argumentują analitycy BM BNP Paribas.
Do grona sierpniowych faworytów można też zaliczyć dystrybutorów sprzętu IT. Cały czas sprzyja im utrzymujący się wysoki popyt na sprzęt i usługi IT, co znajduje odzwierciedlenie w ich poprawiających się wynikach. Wiele na to wskazuje, że i w tym sezonie wynikowym inwestorów czekają pozytywne wieści. – Utrzymująca się wysoka dynamika sprzedaży detalicznej (wg GUS w czerwcu 8,6 proc. r./r.) zapowiada kolejne bardzo dobre wyniki dystrybutorów elektroniki – wskazują eksperci Millennium DM.
