Jego wyjątkowa rola w strukturze standardów ESRS wynika z tego, że jest przekrojowy – jest obowiązkowy dla wszystkich jednostek raportujących ESG niezależnie od wyniku badania (podwójnej) istotności i bez względu na to, w jakim sektorze/sektorach działa spółka/grupa, której dotyczy oświadczenie o zrównoważonym rozwoju. Obejmuje zestaw obowiązkowych ujawnień dotyczących informacji ogólnych, takich jak strategia, model biznesowy, informacje o celach biznesowych, wdrożonych politykach i procesach związanych realizacją celów w zakresie zrównoważonego rozwoju. Standard zawiera 12 wymogów ujawnieniowych podzielonych na cztery kategorie: podstawa sporządzenia (BP), ład korporacyjny (GOV), strategia (SBM) i zarządzanie istotnymi wpływami, ryzykami i szansami (IRO).
Pierwszy rozdział zawiera dwa wymogi. Na początku należy omówić ogólne ramy raportu. Z tej części dowiemy się, w jaki sposób raport został przygotowany. Czy jest to raport jednostkowy, czy skonsolidowany, a jeżeli sporządzono raport skonsolidowany, to czy zakres konsolidacji jest tożsamy ze sprawozdaniem finansowym. Znajdziemy również informację, w jakim zakresie uwzględniony został łańcuch wartości zarówno na etapie poprzedzającym działania jednostki, np. zasoby i relacje, z których firma korzysta i na których polega w tworzeniu swoich produktów lub usług(np. dostawcy) – obszar upstreamu oraz procesów, które dzieją się po zakończeniu produkcji/usług (np. klienci, dystrybutorzy) - obszar downstreamu. Dowiemy się w tej części raportu również o zastosowanych pominięciach i zwolnieniach z ujawnień pewnych informacji, np.: własności intelektualnej, know-how, wyników innowacji lub spraw będących przedmiotem toczących się negocjacji. Drugi wymóg odnosi się do specyficznych informacji m.in. dotyczących szacowania części danych, niepewności pomiaru oraz zmian w przygotowaniu i prezentacji informacji.
Drugi rozdział zawiera wymogi w zakresie ujawnień governance. Pierwszy z nich dotyczy roli organów spółki. Rozszerza dotychczasowe wymogi wynikające z obowiązujących aktualnie regulacji, np. skład i struktura organów (doświadczenie branżowe, płeć, wskazanie członków niezależnych), o nowe informacje, w szczególności: jak te organy odnoszą się do kwestii zrównoważonego rozwoju, jakie mają do tego kompetencje, przypisanie odpowiedzialności za poszczególne obszary czy też jak nadzorują ustalanie celów i ich realizację.
Drugi wymóg zobowiązuje do ujawnienia, jakie rodzaje informacji i w jaki sposób otrzymują władze spółki. Tutaj dowiemy się czy, przez kogo i jak często organy zarządzające i nadzorcze są informowane o istotnych oddziaływaniach, ryzyku i możliwościach, wdrażaniu należytej staranności oraz wynikach i skuteczności polityki, działań, mierników i celów. W trzecim wymogu zobowiązano jednostki do ujawnienia zmiennej części wynagrodzenia organów, która jest powiązana z realizacją celów ESG. GOV-4 wymaga ujawnień dotyczących należytej staranności, tak aby ułatwić czytelnikowi zrozumienie tego procesu wdrożonego w jednostce w odniesieniu do kwestii związanych ze zrównoważonym rozwojem. Zgodnie z ostatnim wymogiem tej części należy poinformować o tym, w jaki sposób jednostka zarządza ryzykiem i jakie są cechy i elementy procesów kontroli wewnętrznej w obszarze ESG – jak są ustalane priorytety i jak jest zorganizowana kontrola w tym obszarze.
Trzeci rozdział dotyczy strategii. W ramach ujawnień jednostka powinna przedstawić swoją strategię w zakresie zrównoważonego rozwoju dotyczącą modelu biznesowego i łańcucha wartości, w tym swoją pozycję w tym łańcuchu. Oznacza to, że standard nie ogranicza ujawnień do informacji o spółce/grupie, ale wymaga również przedstawienia łańcucha wartości – tutaj znajdziemy m.in. informacje takie jak opis głównych podmiotów biznesowych (kluczowi dostawcy, klienci, sieć dystrybucji i użytkownicy końcowi) oraz ich związków z jednostką. Kolejny wymóg to ujawniania zapewniające wiedzę na temat sposobu, w jaki interesy i opinie zainteresowanych stron wpływają na strategię i model biznesowy jednostki. Dowiemy się, czy istnieje współpraca z zainteresowanymi stronami, jaki jest jej cel i jak jest zorganizowana oraz czy jednostka uwzględnia jej wyniki. Trzeci wymóg tej części dotyczy istotnych wpływów, ryzyk i szans w kontekście strategii i modelu biznesowego, w tym wskazanie obecnych i oczekiwanych skutków ich oddziaływania na spółkę.
