Poranek maklerów: W którą stronę pójdzie WIG20?

Czwartkowa sesja zakończyła się „przyzwoitymi” wzrostami wszystkich głównych indeksów. Najwięcej zyskał wskaźnik średnich spółek – 1,3 proc. Obroty zwiększyły się na całym rynku z ok. 1,2 mld do ok. 1,5 mld zł.

Większe aspiracje miał WIG20 przekraczając pod koniec sesji 2154 pkt, ale w jej końcówce spadł do 2138,8 pkt (+0,9 proc.). Czy dziś byki zaatakują i utrzymają zwyżki? Wzrosty objęły również USA i Japonię.

Dziś z ważniejszych publikacji oczekujemy na niemiecki wskaźnik Ifo.

Ameryka w górę

Adam Dudoń, BM Alior Banku

W czwartek pozytywnie wypadły przede wszystkim amerykańskie indeksy, Nasdaq zyskał 1,9%, nieco słabszy był S&P 500 (+1,4%). Wczorajsze odczyty danych makro okazały się w większości lepsze niż spodziewał się tego rynek. Liczba nowych wniosków o zasiłek dla bezrobotnych w USA wyniosła 187 tys., wobec prognoz na poziomie ok. 210 tys. Wczoraj opublikowano także znacznie lepsze od oczekiwań odczyty amerykańskich indeksów PMI dla usług i przemysłu. W Europie odczyty indeksów PMI w większości przypadków również zaskoczyły pozytywnie, jednak rynek akcji nie wyglądał tak dobrze – zmiany indeksów nie były duże i jednokierunkowe, jednak kluczowe indeksy jak DAX i CAC40 odnotowały lekki spadek.

Na dzisiejszej azjatyckiej sesji za wyjątkiem indeksu Hang Seng (-2,4%) nie odnotowano większych zmian. Australia i Japonia wprowadziły kolejne sankcje na Rosję, przywódcy UE po pierwszym dniu szczytu wyrazili gotowość do nałożenia kolejnych sankcji na Rosję i Białoruś.

Krajowe indeksy wypadły dość dobrze na tle Europy, odnotowując większość wzrostu w ostatniej godzinie handlu. Indeks WIG20 zyskał 0,9%, najmocniej obciążony walorami PKO BP (-1,9%). Pozytywnie, po ogłoszeniu wyników, planów dywidendy i portfela zamówień na 2022 r. wyróżniło się Asseco Poland (+7,1%). Mocno zyskało również LPP (+5,7%). W indeksie mWIG40 (+1,3%), do wzrostów powróciła Grupa Azoty (+6,4%), solidnie zyskali także przedstawiciele z branży budowlanej – Develia (+5,5%) i Budimex (+4,7%). Budimex miał w 2021 r. 972 mln zł zysku netto, zgodnie z szacunkami, przeszło 2-krotnie więcej w ujęciu r./r. W indeksie sWIG80 część wcześniejszych wzrostów oddał najsłabszy walor na sesji Rafako (-7,6%), w dniu ogłoszenia informacji o zawarciu umowy sprzedaży 42 mln akcji spółki. Liderem sesji wśród mniejszych spółek został Cognor (+6,6%).

Z najnowszych komunikatów: 1. Allegro ustaliło termin zamknięcia transakcji nabycia Mall Group i WE | DO na 1 kwietnia. Allegro wyemituje ok. 34 mln akcji nowej emisji, które zostaną przydzielone sprzedającym, po cenie emisyjnej 55,98 zł za akcję. 2. 11 bit studios miało w IV kw. 11,3 mln zł zysku netto, rynek zakładał zysk na poziomie 7,4 mln zł, wynik jest lepszy o 115% w ujęciu r./r. 3. Grupa Kęty miała w ubiegłym roku 595 mln zł zysku netto, lekko powyżej grudniowych szacunków na poziomie 582 mln zł. W 2020 r. spółka miała 430 mln zł zysku netto. 4. Archicom miał 112 mln zł zysku netto w 2021 r., rok wcześniej zysk wyniósł 133 mln zł.

Hang Seng w odwrocie

Piotr Neidek, BM mBanku

Po kilku dniach odpoczynku, dzisiaj niedźwiedzie ponownie przypomniały o sobie. Wprawdzie na wielu parkietach widoczna jest zieleń jak np. w Sydney, Seulu czy Tokio, jednakże skala wzrostów jest symboliczna. Najmocniej zwyżkuje indeks w Singapurze (Straits Time Index 0,5%) i do tegorocznych szczytów brakuje już mniej niż 50 punktów. W odwrocie jest dzisiaj Hang Seng Index (-2,6%), któremu nie udało się powrócić do wnętrza wyłamanego na początku marca kanału. Zadziałał opór, pojawiły się podażowe świeczki i dzisiaj niedźwiedzie zepchnęły benchmark pod poniedziałkowe otwarcie. Z długoterminowego punktu widzenia zasięgi spadków nie zostały w całości wykonane, co może przełożyć się na dalszą przecenę w kolejnych tygodniach.

Czwartkowa sesja na Wall Street w całości należała do byków. Na wartości zyskały wszystkie indeksy. S&P 500 umocnił się o 1,4% jednakże nie udało się naruszyć lokalnego oporu 4522 pkt. Jeszcze mocniej zyskał Nasdaq (1,9%), ale i tutaj jankeskim bykom zabrakło sił do zmierzenia się z lokalnym oporem czyli lutowym szczytem. Na uwagę zasługuje DJIA, który próbuje wyrwać się z lokalnej konsolidacji. Jak na razie indeks blue chips zatrzymał się na wysokości górnego ograniczenia kanału spadkowego i tuż poniżej średniej dwustusesyjnej. Wczoraj nie udało się także zdobyć dotychczasowego, marcowego szczytu ani przełamać środowego maksimum podażowej świeczki. Wszystko to sprawia, że pomimo udanej sesji na Wall Street, niedźwiedzie nadal nie oddały pełnej kontroli.

Na Deutsche Boerse jak na razie bez popytowego przełomu. DAX zamknął się tuż pod kreską i ponownie nie zdołał zaatakować średnioterminowej strefy oporu. Na uwagę nadal zasługują okolice 14800 punktów, gdzie przebiega zniesienie Fibonacciego 61,8% oraz dolne ograniczenie wyłamanego w lutym trójkąta. Po środowej formacji objęcia bessy, widocznej zarówno na wykresie DAX, jak i mDAX oraz sDAX, niedźwiedzie nadal mogą próbować zepchnąć ww. benchmarki na południe. Pytanie tylko z jakich poziomów, czy z obecnych czy może dopiero z okolic 14800-15000 pkt?

Od ponad tygodnia WIG20 przebywa powyżej wyłamanej linii lokalnego trendu spadkowego. Z podręcznikowego punktu widzenia doszło już do przetestowania wybicia. Benchmark cofnął się w okolice 2082 punktów, co było dosyć płytką korektą. Odpowiedź byków okazuje się jak na razie także symboliczna. Wczorajsze zamknięcie na poziomie 2138 pokazuje, jak niewiele udało się ugrać w ostatnich dniach. Wystarczy jedna, głębsza przecena i WIG20 wraca poniżej ww. linię trendu. Ryzyko uformowania pułapki hossy wciąż jest realne. W ciągu ostatniego miesiąca byki wykonały zwyżkę w układzie trójfalowym. To z akademickiego punktu widzenia może oznaczać, że WIG20 jedynie koryguje się. Wciąż brakuje twardych sygnałów wskazujących, że nad Wisłą zaczęła się nowa fala hossy. Dzisiaj byki staną przed ważnym zadaniem – zamknąć dzień powyżej 2143. Poziom ten to nic innego jak średnioterminowy opór wynikający z listopadowego denka dla tygodniowych cen zamknięcia. Finisz powyżej tego poziomu poprawiłby pozycję byków na końcówkę marca i początek kwietnia.

Względny spokój na rynkach

Anna Madziar, BDM

Czwartek na krajowym rynku przyniósł umiarkowane wzrosty. WIG i WIG20 zyskały po 0,9%, mWIG40 wzrósł 1,3%, a sWIG80 +0,5%. Krajowe blue chips największe wzrosty zanotowały w ostatniej godzinie handlu. Najmocniejszymi walorami były Asseco (+7,1%) po opublikowaniu raportu za IV kwartał 2021 r., LPP (+5,7%) i Dino (+3,6%). Z drugiej strony najmocniej traciły PKO BP (-1,9%), Cyfrowy Polsat (-1,5%) – spółka opublikowała raport za IV kwartał 2021 r. przed sesją – oraz CD Projekt (-1,1%). Na szerokim rynku najmocniej wybił się Elektrotim (+37,3%) po wiadomości o zawarciu przez spółkę umowy o wartości 270 mln PLN na wybudowanie bariery na granicy z Białorusią. Za nim ulokowały się ED Invest (+13%), T-Bull (+11,1%) i 4Fun Media (+10,9%). Największe spadki zaliczyli Rafako (-7,6%), Silvair (-6,7%) oraz Sopharma (-6,1%).

Na europejskich rynkach panowały mieszane nastroje, DAX stracił 0,1%, CAC spadł o 0,4%, z kolei FTSE wzrósł o 0,4%. Za oceanem wszystkie główne indeksy zakończyły dzień wzrostami – Nasdaq zyskał 1,9%, S&P wzrósł o 1,4%, a DJI umocnił się o 0,7%. O poranku na rynku azjatyckim utrzymują się mieszane nastroje, Nikkei finiszuje blisko punktu odniesienia (+0,02%), z kolei Shanghai Composite traci 0,8%. Światowe rynki cały czas oscylują między konfliktem na Ukrainie a wysoką inflacją i zaostrzeniem polityki Fedu.

Dzisiaj z wizytą do Polski przyjeżdża Joe Biden, w Rzeszowie spotka się z amerykańskimi żołnierzami.

Ropa Brent spadła poniżej 120 USD/bar. po tym, jak przywódcy UE powstrzymali się od nowych kroków w celu ograniczenia importu surowca z Rosji. O poranku kontrakty terminowe na DAX i amerykańskie indeksy notowane są na plusie. zag