Sukces IPO Diagnostyki. Wiemy po jakiej cenie będą akcje

Oferta publiczna medycznej spółki cieszy się dużym zainteresowaniem. Cenę akcji ustalono na poziomie ceny maksymalnej, czyli 105 zł. To koniec złej passy debiutantów?

Jest już oficjalna informacja dotycząca ostatecznych parametrów oferty publicznej Diagnostyki. Cena sprzedaży akcji została ustalona na poziomie ceny maksymalnej, czyli 105 zł. Oznacza to, że wartość IPO wyniesie około 1,7 mld zł. Inwestorom zaoferowano pełną pulę  akcji posiadanych przez podmiot kontrolowany przez fundusz Mid Europa.

Sukces IPO nie jest zaskoczeniem. „Parkiet” już pierwszego dnia budowy księgi popytu informował, że została ona pokryta w całości w ciągu niespełna godziny. Również z biur maklerskich płynęły optymistyczne sygnały dotyczące dużego zainteresowania ze strony inwestorów indywidualnych.

Jakie są szczegóły IPO Diagnostyki

Grupa Diagnostyka jest wiodącym dostawcą usług diagnostycznych w Polsce. Ma zadebiutować na GPW w okolicach 7 lutego. Będzie pierwszym tegorocznym debiutantem.

- Jesteśmy po book-buildingu i intensywnym roadshow, w którym mieliśmy okazję spotkać się z wieloma inwestorami. Był to dla nas czas wytężonej pracy, jednak jesteśmy zadowoleni z rezultatów. Już teraz mogę stwierdzić, że nasza oferta spotkała się z dużym zainteresowaniem zarówno wśród zagranicznych i polskich inwestorów instytucjonalnych, jak i inwestorów indywidualnych – informuje Jakub Swadźba, współzałożyciel i prezes Diagnostyki. Również Mid Europa nie kryje zadowolenia.

- Po trzynastu latach partnerstwa z prowadzoną przez założycieli firmą Diagnostyka, jesteśmy zadowoleni pozytywnym odbiorem spółki przez inwestorów na rynku giełdowym. To IPO należy do największych w regionie exitów private equity na giełdzie – podkreśla Matthew Strassberg, partner w Mid Europie. Ma ona 47,83 proc. akcji. Sprzedaje cały pakiet. Pozostałe akcje są w posiadaniu założycieli, kluczowej kadry zarządzającej oraz członków zarządu, którzy nie będą sprzedawać akcji w ofercie. Po IPO założyciele będą posiadać 47,19 proc. akcji i 64,12 proc. głosów. Mid Europa oraz spółka zobowiązali się, że nie będą sprzedawać ani oferować akcji przez 180 dni od daty debiutu. Pozostali akcjonariusze, w tym założyciele, mają lockup przez 360 dni.

Do inwestorów indywidualnych ma trafić 5-10 proc. oferowanych akcji. Konsorcjum detaliczne tworzy 14 biur maklerskich.

Jakie plany ma Diagnostyka

Diagnostyka ma ponad 1 100 punktów pobrań krwi, 156 laboratoriów i 19 pracowni diagnostyki obrazowej. Od 2011 r. spółka przejęła już niemal 130 podmiotów. Planuje dalsze zakupy. Chce przejmować rocznie około 10 podmiotów z sektora diagnostyki laboratoryjnej oraz podmioty zajmujące się diagnostyką obrazową.

Przychody Diagnostyki w 2023 r. wyniosły 1,6 mld zł, a w 9 miesiącach 2024 r. sięgnęły 1,5 mld zł. Zdaniem analityków cały zeszły rok grupa zakończył z niemal 2 mld zł przychodów, a na kolejne lata prognozują wzrost do ponad 2,2 mld zł w 2025 r. i 2,5 mld zł w 2026 r. EBITDA w 2023 r. miała wartość 383 mln zł. Analitycy prognozują, że za cały zeszły rok sięgnęła 0,5 mld zł, a w 2025 r. może być rzędu 580-590 mln zł.

Spółka płaci dywidendę. Zamierza kontynuować tę politykę i wypłacać akcjonariuszom minimum 50 proc. zysku netto.